سرمایه گذاری در سهام فردی همیشه با خطرات همراه است.
تصمیم اقتصادی هر سرمایه گذار با ریسک همراه است. خطر بالاتر یا پایین تر بسته به اساس برای تصمیم گیری است.
دو برجسته ترین و مهمترین خطرات سیستماتیک و غیر سیستماتیک هستند.
ریسک بازار ریسک سیستماتیک است که برای همه اوراق بهادار اعمال می شود و بنابراین به دلیل رویدادهایی است که بر تمام سرمایه گذاری ها تاثیر می گذارد.
این شامل بیماری همه گیر تاج فعلی, بلایای طبیعی, و رویدادهای سیاسی. همچنین, تغییرات در بازده می توانید از تغییرات در نرخ ارز, تغییرات در نرخ بهره,و تغییرات نرخ تورم.
ریسک غیر سیستماتیک یک صنعت یا تهدید خاص شرکت در هر نوع سرمایه گذاری است. همچنین به عنوان "خطر باقیمانده" شناخته می شود."این خطرات موجود برنامه ریزی نشده است و می تواند در هر نقطه ای رخ دهد و می تواند باعث اختلال گسترده شود.
هر دو ریسک سیستماتیک و غیر سیستماتیک بر اساس نظریه های بازارهای سرمایه است:
نظریه نمونه کارها و بازارهای سرمایه
Amazon. com: نظریه نمونه کارها و بازارهای سرمایه (9780071353205): شارپ, ویلیام اف, شارپ, ویلیام, شارپ, ویلیام…
همانطور که دیدیم همه گیری کرونا — ریسک سیستماتیک — باعث سقوط بازارهای سهام در سراسر جهان شده است.
تقریبا تمام شرکت ها در بازار سهام به طور خلاصه " شکم بالا رفت."مهم نیست که اگر این شرکت ممکن است یا ممکن است بهره مند شده اند از چنین یک بیماری همه گیر. صنعت فناوری با تغییر شرکتهای بیشتر به دفاتر خانگی سود برد اما سهام همچنان کاهش یافت. بنابراین اجتناب از این نوع ریسک به طور کامل غیرممکن بود.
فقط عامل زمان می تواند تا حدودی خطرات سیستماتیک سهام را به حداقل برساند:
اگر شما هم به اندازه کافی با سرمایه گذاری های خود را, شما می توانید نشستن از یک بحران بدون هیچ مشکلی.
به هر حال, من به تازگی ایجاد شده جدید رایگان مینی دوره در مورد چگونگی سرمایه گذاری 5 500 در هر ماه سود با انواع بالا بازگشت, پیشرفته و ابتکاری سرمایه گذاری وسایل نقلیه. دسترسی سریع خود را از اینجا دریافت کنید:
چگونه به سرمایه گذاری سود Prof 500 یک ماه-سرمایه گذاران جدی تنها
10 راه های اثبات شده برای سرمایه گذاری سود Prof 500 یک ماه شروع به سرمایه گذاری به طور مستقل و بدون کمک بانک ها, وجوه, و…
چگونه می توان خطر سیستماتیک تعیین می شود?
خطر سیستماتیک را می توان با کمک عامل بتا تعیین کرد. در ادامه روشی را برای تعیین عامل به شما معرفی می کنم.
1. بهره کم خطر را تعیین کنید
نرخ بهره کم خطر سود سرمایه گذار هنگام سرمایه گذاری پول خود در اوراق قرضه کم خطر است. سود به صورت درصدی از سرمایه گذاری یکجا بیان می شود.
2. بازده سهام خود و کل بازار را تعریف کنید
در اینجا ابتدا بازده سهام خود را به طور متوسط طی چند ماه یا یک سال تعریف می کنید.
سپس همین کار را با کل بازار انجام می دهید. برای این کار بهتر است از شاخصی استفاده کنید که از نظر محتوا به سهام شما نزدیک باشد (نه لزوما از نظر عملکرد). این مقادیر نیز به درصد داده می شود.
3. بازده سهام را از نرخ بهره کم خطر کم کنید
4. بازده بازار را از نرخ بهره کم خطر کم کنید
5. نتیجه مرحله 3 را بر نتیجه مرحله 4 تقسیم کنید
6. نتیجه را تجزیه و تحلیل کنید
β > 1 =>سهام بی ثبات تر از بازار است
0 < β < 1 =>سهام کمتر از بازار فرار است
β > 1 =>عملکرد سهام منفی است در حالی که بازار عملکرد مثبت داشت
یک مورد در نقطه زیر است:
- نرخ بهره کم ریسک: 6% سالانه = 0.5% ماهانه
- بازده سهام سهم: 7%; بازگشت بازار: 9%.
- بازده سهام-سود کم خطر = 7% - 0.5% = 6.5%
- بازده بازار-سود کم خطر = 9% - 0.5% = 8.5%
- مرحله 3 بیش از مرحله 4 = 6.5%: 8.5% = 0.765
- عامل بتا است< 1; accordingly, the stock was less volatile than the overall market.
در نتیجه تعیین عامل بتا یک مشاهده گذشته است زیرا هیچ کس نمی تواند عملکرد بازار را پیش بینی کند!
مثال بالا نشان می دهد که خطرات سیستماتیک را نمی توان کنترل کرد در حالی که خطر غیر سیستماتیک می تواند.
ریسکهای سیستماتیک کل بازار را تحت تاثیر قرار میدهند در حالی که ریسکهای غیر سیستماتیک به برخی صنایع یا کسب و کارها محدود میشوند.
به همین دلیل است که خطر غیر سیستماتیک را می توان از طریق تنوع نمونه کارها کاهش داد.
تنوع به معنای سرمایه گذاری در کلاس های مختلف دارایی است. همچنین شامل سرمایه گذاری در زمینه های مختلف کلاس دارایی است.
چرا توسعه استراتژی سرمایه گذاری شخصی شما ضروری است?
در یک مسابقه شخصیت سرمایه گذار توسعه دهنده شرکت کنید تا بفهمید چگونه می توانید پول سخت خود را با سود سرمایه گذاری کنید و در کدام…
یکی از بهترین رویکردها برای به حداقل رساندن ریسک غیر سیستماتیک سرمایه گذاری نه تنها در شرکت های صنعت خاص بلکه در شرکت های بخش های دیگر است.
به هر حال کاملا محتمل است که ریسک یک شرکت بتواند نمایانگر فرصتهایی برای شرکت دیگر باشد. بدین ترتیب, شما می توانید ریسک سرمایه گذاری خاص پرتفوی خود را با هوشمندانه انتخاب سهام های متعدد به حداقل رساندن.
اصولا سرمایه گذاری در تنها شرکت بالاترین ریسک برای هر سرمایه گذار است.
این به دلیل تکیه بر یک سهام واحد است. تمرکز بر یک صنعت هنوز خطرناک است اما ریسک کمتری نسبت به ریسک شرکت دارد.
سرانجام, است خطر کشور وجود دارد, که است که دوباره کمتر خطرناک تر از خطر بخش. با این اوصاف, تمرکز بر یک کشور خاص است که به مراتب خطرناک تر از یک نمونه کارها در سطح جهانی متنوع.
بنابراین فقط سرمایه گذاران وظیفه محافظت از سبد سهام خود را در برابر ریسک غیر سیستماتیک بر عهده دارند. اینجا این است که یک مثال بر اساس خطرات اعتباری در اوراق قرضه را به این کمی بیشتر ملموس:
فرض کنید یک سرمایه گذار صاحب اوراق قرضه شرکت ایکسیز است که نرخ بهره 6 درصد دارد. به دلیل خطای تولید شرکت چنان پول از دست می دهد که توسط بانک ها رتبه اعتباری کمتری داده می شود. ایکسیز برای دریافت پول اوراق قرضه دیگری صادر می کند که نرخ بهره 8 درصد دارد. بنابراین اوراق قرضه 6 درصدی اول به دلیل جذابیت کمتر برای سرمایه گذاران کاهش می یابد.
در سال 2021 یکی از بهترین روش های متنوع سازی که دوست دارم استفاده کنم مشارکت در صندوق های سرمایه گذاری (صندوق های مبادله ای) است. سرمایه گذاران می توانند دارایی های سرمایه گذاری خود را به طیف گسترده ای از دسته های سرمایه گذاری اختصاص دهند.
با سرمایه گذاری های صندوق سرمایه گذاری می توانید تنوع بسیار خوبی از بیش از 100 تا 1000 سهام داشته باشید تا ریسک غیر سیستماتیک را کاهش دهید. با توجه به انعطاف پذیری داده شده و تنوع صندوقها گسترده متنوع جایگزین مقرون به صرفه برای سهام هستند.
بدون نیاز به سرمایه گذاری در بیش از وجود دارد 1-5 صندوقها برای سرمایه گذاران فردی.
اگر سرمایه گذاری منفعل و متنوع "تنظیم و فراموش کردن" را ترجیح می دهید که به طور منظم برای شما درامد ایجاد کند, در این حالت, این صندوق های سود سهام بهترین انتخاب برای شما هستند:
