تجارت CFD چیست؟

این که آیا شما یک سرمایه گذار فصلی هستید یا یک تازه کار تجاری ، اصطلاح تجارت CFD را پیدا کرده اید. CFD ها محصولات سرمایه گذاری پیچیده ای هستند که غالباً بسیار اهرم هستند و طیف وسیعی از فرصت ها و خطرات منحصر به فرد را برای همه نوع معامله گران ارائه می دهند.

فعالیت CFDS تجارت بیش از دو دهه در بازارهای اصلی مالی تثبیت شده است که مشتق مالی از بین محصولات متداول در این سیاره است.

بنابراین ، CFD چیست و تجارت CFD چگونه کار می کند؟در اینجا ، ما نگاهی به ملزومات ، از اصول اولیه گرفته تا استراتژی های کلیدی تجارت CFD می اندازیم.

CFD چیست؟

یک قرارداد برای تفاوت به خودی خود یک دارایی نیست ، بلکه مشتق یک کلاس دارایی است. این یک قرارداد بین یک خریدار و یک فروشنده است که به شما امکان می دهد بدون داشتن یک دارایی به طور کامل در حاشیه ها تجارت کنید.

در همین راستا با معاملات آتی ، مبادله ها و گزینه ها ، CFD ها به شما امکان می دهند بدون مشکل و هزینه داشتن آنها به طور کامل ، ارزش دارایی ها را حدس بزنید. همانطور که از نام آن پیداست ، CFD یک قرارداد بین دو طرف است ، که در آن هر یک از طرفین در مورد حرکت قیمت یک دارایی حدس می زنند و موافقت می کنند که تفاوت ارزش را تبادل کنند.

این مهم است که تأکید کنیم که ارزش و حرکات یک قرارداد به ارزش اساسی خود دارایی آورده نشده است ، بلکه به ارزش آن توسط معامله گران و کارگزاران است. CFD یک کلاس دارایی گسترده است. معامله گران می توانند CFD را در سهام ، ارزهای رمزپایه ، ارزهای فیات ، فلزات ، سهام و موارد دیگر خریداری و بفروشند.

CFD ها چگونه کار می کنند؟

CFD ها ممکن است پیچیده به نظر برسند ، اما درک نحوه کار آنها و ایجاد سود ساده و ساده است. به طور خلاصه ، آنها راهی برای گمانه زنی در بازارهای دارایی هستند تا از ارزش آینده دارایی خاص سود ببرند. بسته به نوع تجارت CFD که انجام می دهید ، می توانید از افزایش یا کاهش ارزش دارایی سود ببرید.

این بستگی به این دارد که آیا شما تصمیم دارید که "طولانی بروید" یا "کوتاه بروید" در تجارت ، که ما در زیر جزئیات بیشتری را در زیر آن قرار خواهیم داد. CFD شامل خرید سهام ، کالاها یا هر نوع معامله نیست. درعوض ، دو طرف موافق هستند که هرکدام در مورد قیمت آینده یک دارایی موضع بگیرند. هنگامی که موضع گرفتید ، قرارداد آغاز شده است.

این قرارداد مشخص می کند که کارگزار یا اختلاف قیمت بین افتتاح و بسته شدن قرارداد را پرداخت می کند یا دریافت می کند. بیایید بگوییم که شما CFD را با این موقعیتی که یک دارایی مانند سهام اپل در یک بازه زمانی مشخص افزایش می یابد ، بیرون آورده اید. اگر این افزایش قیمت رخ دهد ، طرف مقابل تفاوت بین آن قیمت اولیه سهام اپل و ارزش فعلی آن را در زمان بسته شدن به شما پرداخت می کند. اینگونه است که CFD ها در اصل کار می کنند.

تجارت CFD چیست؟

بنابراین می دانید که یک قرارداد برای تفاوت چیست. اکنون ارزش پرسیدن دارد ، تجارت CFD چیست؟همانطور که بحث شد ، معاملات CFD حدس و گمان در مورد ارزش آینده یک دارایی است که سود یا ضرر شما از تفاوت قیمت که بین افتتاح و بسته شدن قرارداد رخ می دهد ، حاصل می شود.

با این حال ، این داستان کامل نیست. CFD ها محصولات بسیار اهرمی هستند ، به این معنی که آنچه شما واقعاً برای به دست آوردن یا از دست دادن ایستاده اید ، معمولاً بسیار بیشتر از تفاوت قیمت پولی یک دارایی است. بیایید مؤلفه های اصلی تجارت CFD را تجزیه کنیم تا روند بهتر این روند را درک کنیم.

برای رفتن طولانی یا کوتاه؟

همانطور که در بالا ذکر شد ، CFD ها این گزینه را به شما می دهند که یا در برابر دارایی شرط بندی کنید. در حالی که این به نظر می رسد بسیار شبیه به کوتاه مدت سهام است که در بسیاری از بازارها ممنوع است ، اما در واقع اینگونه نیست. دلیل این امر این است که مالکیت هیچ دارایی را شامل نمی شود.

موقعیتی که تصمیم می گیرید هنگام تجارت CFDS به طور گسترده ای در دو دسته قرار بگیرید: طولانی یا کوتاه. با طولانی مدت ، موقعیت یک معامله گر را که معتقد است دارایی انتخاب شده در آینده نزدیک افزایش می یابد ، توصیف می کند. برای طولانی شدن ، شما می توانید "سفارش خرید" را در CFD صادر کنید. اگر با بسته شدن قرارداد ، افزایش قیمت رخ دهد ، می توانید برای بستن موقعیت و جمع آوری سود خود بفروشید.

با کمبود CFD می بیند که یک معامله گر با این انتظار که یک دارایی در ارزش کاهش می یابد ، موقعیتی را می گیرد. این معمولاً طی یک دوره زمانی بسیار کوتاه ، مانند یک روز معاملاتی است. اگر فکر می کنید قیمت دارایی در کوتاه مدت کاهش می یابد ، می توانید "سفارش فروش" را وارد کنید و وقتی قیمت به سطح پایین تری کاهش می یابد ، بفروشید.

چرا اهرم اهمیت دارد

CFD ها از جمله بسیار زیادترین محصولات در بازارهای مالی امروز هستند. این هم مزایا و هم مضراتی دارد که برای انواع خاصی از معامله گران ، به ویژه آنهایی که اشتها برای ریسک های زیاد و پاداش های بالا دارند ، جذاب خواهد بود. حاشیه اهرم به این معنی است که معامله گران می توانند موقعیت های بسیار بیشتری را نسبت به سرمایه گذاری اولیه نقدی خود باز کنند.

به عنوان مثال ، اگر یک دارایی دارای 10 ٪ حاشیه باشد و 1000 پوند در حساب کارگزاری داشته باشید ، می توانید آن دارایی را تا 10،000 پوند "خریداری کنید". در حالی که این امر به شما امکان می دهد موقعیتی بسیار بزرگتر از آنچه منابع خود را به طور معمول اجازه می دهد باز کنید ، اما شما را در معرض ضررهای قابل ملاحظه ای قرار می دهد.

وزن این اهرم بدان معنی است که حتی حرکات کوچک در قیمت ها می توانند به سود یا تلفات بزرگتر تبدیل شوند ، زیرا این حرکات با توجه به حاشیه اهرم شما ضرب می شوند.

توجه به این نکته حائز اهمیت است که با استفاده از اهرم ، می توانید بیش از سرمایه گذاری اولیه خود از دست بدهید. کارگزار می تواند درخواست کند که بودجه اضافی را به حساب خود اضافه کنید. این امر معمولاً در صورتی اتفاق می افتد که یک موقعیت علیه شما به حدی حرکت کند که وجوه اولیه شما نتواند تفاوت را پوشش دهد.

گسترش بسیار مهم است

گسترش در CFD تفاوت بین قیمت خرید و قیمت فروش است. شما با استفاده از قیمت خرید نقل شده در بستر کارگزاری خود ، تجارت را وارد می کنید و با استفاده از قیمت فروش نقل شده از تجارت خارج می شوید. گسترش هزینه ای است که شما باید به عنوان یک معامله گر CFD در نظر داشته باشید. به همین دلیل مهم است که به بازارهای نقدینگی بالا بچسبید ، جایی که گسترش تمایل به پایین تر شدن دارد ، در نتیجه سود بالقوه شما را به حداکثر می رساند و اندازه تلفات بالقوه را کاهش می دهد.

هرچه نقدینگی بیشتر باشد ، بهتر است

ارائه دهنده یا کارگزار CFD نقدینگی را برای معامله شما فراهم می کند. از آنجا که شما مستقیماً با بازار سر و کار ندارید و به طور مستقیم یک دارایی را خریداری نمی کنید ، به طور کلی با CFD نقدینگی بیشتری نسبت به بسیاری از انواع دیگر مشتقات مالی خواهید داشت.

نقدینگی بازار بر این که به سرعت می توانید موقعیت های خرید و فروش یا باز کردن و بسته شدن را تحت تأثیر قرار دهید ، تأثیر می گذارد. این امر هنگام برخورد با قراردادها برای تفاوت ، ضروری است ، جایی که می توان سود را از کوچکترین حرکات قیمت ایجاد کرد. اگر سطح کم نقدینگی بازار وجود داشته باشد ، فروش دارایی یا بستن یک موقعیت را چالش برانگیز تر خواهید دید.

با CFDS ، یک خطر نقدینگی اضافه شده باقی مانده است. اگر معاملات کافی در اطراف دارایی زیربنایی شما اتفاق نیفتد ، ممکن است CFD شما غیرقانونی شود. این خطرناک است ، زیرا این بدان معناست که ارائه دهنده CFD شما می تواند قرارداد شما را با قیمت نامطلوب ببندد یا درخواست های حاشیه اضافی را برای باز نگه داشتن آن درخواست کند. به همین دلیل است که دارایی هایی که دارای نقدینگی بسیار بالایی هستند ، مانند جفت های محبوب فارکس ، برای تجارت CFD مناسب تر هستند.

نمونه ای از تجارت CFD

بیایید آنچه را که تاکنون پوشش داده ایم با نمونه ای از تجارت CFD در عمل نشان دهیم. بیایید بگوییم که شما بستر کارگزاری خود را باز می کنید و می بینید که HSBC قیمت خرید 27. 60 پوند و قیمت فروش 27. 59 پوند دارد. ممکن است فکر کنید که قیمت سهم HSBC در آینده افزایش می یابد و به همین دلیل تصمیم می گیرد که طولانی شود ، شرط بندی در مورد این افزایش قیمت آینده.

می توانید از اهرم خود برای خرید 2000 CFD سهم استفاده کنید. با این حال ، این بدان معنا نیست که شما باید قیمت کامل سهم را بپردازید ، زیرا فقط در حاشیه تجارت می کنید. CFD ها اهرم می شوند ، به این معنی که شما باید حاشیه خود را با قرار گرفتن در معرض ضرب کنید. بنابراین ، اگر HSBC دارای ضریب حاشیه 5 ٪ باشد ، هزینه های حاشیه شما 5 ٪ از کل قرار گرفتن در معرض تجارت خواهد بود.

هزینه 2،000 سهم HSBC با قیمت 27. 60 پوند 55200 پوند است. 5 ٪ از این 2،760 پوند است ، این میزان پرداخت می کنید. اگر قیمت سهام در طی دوره قرارداد 2 پوند افزایش یابد ، سود شما 2 x 2،000 خواهد بود ، به این معنی که شما 4000 پوند می کردید. برعکس ، اگر قیمت سهم به روشی که امیدوار بودید افزایش نیافته و در این دوره زمانی 1 پوند کاهش یابد ، شما 1 x 2000 را از دست خواهید داد ، یعنی ضرر 2000 پوند.

مزایا و مضرات CFD

طرفداران

• تجارت CFD به شما امکان می دهد تا از نمونه کارها خود موقعیت های متضادی را بدست آورید و یک پرچین مناسب در برابر نوسانات فراهم کنید.
• CFDS به شما امکان می دهد بدون نیاز به انجام آیین نامه و دوره های انتظار که همراه با معاملات سنتی سهام است ، به سرعت معاملات را انجام دهید.
• مقدار زیاد اهرم به شما امکان می دهد تا موقعیت های قابل توجهی را باز کرده و معاملات را انجام دهید که بسیار بزرگتر از آن چیزی است که معمولاً قادر به پرداخت آن هستید.
• CFD ها شامل خرید دارایی های واقعی نیستند ، به این معنی که معامله گران انگلستان مجبور نیستند وظیفه تمبر را به آنها بپردازند.

منفی

• اهرم همچنین به این معنی است که شما خود را در معرض خسارات بالقوه قابل توجهی قرار می دهید که از شما انتظار می رود در صورت حرکت موقعیتی علیه شما ، در آن قرار بگیرید.
• بسیاری از شرکت های کارگزاری هزینه های کمیسیون قابل توجهی را پرداخت می کنند که به سود شما آسیب می رساند.
• CFD ها دارایی نیستند ، به این معنی که شما در واقع هیچ سرمایه گذاری ندارید ، بلکه فقط در مورد نوسانات قیمت حدس می زنید.
• خطرات نابودی در برخی از بازارهای CFD زیاد است که می تواند منجر به خسارات زیادی شود.

چگونه می توان تجارت CFD را قرار داد

بخشی از دلایلی که تجارت CFD بسیار محبوب است این است که قرار دادن تجارت CFD فوق العاده ساده است. به طور معمول ، این مراحلی است که شما باید انجام دهید:

• حساب کارگزاری آنلاین یا بستر معاملاتی خود را باز کنید.
• بازاری را برای تجارت انتخاب کنید ، مانند فارکس یا سهام.
• تحقیقات خود را در مورد دارایی ها و بازارهایی که به آنها علاقه مند هستید انجام دهید.
• تصمیم بگیرید که آیا به "خرید" یا "فروش" ضربه بزنید.
• اگر قیمت بیش از حد در مقابل شما حرکت کند ، بلافاصله موقعیت شما را ببندید.
• تجارت خود را کنترل کرده و با کلیک روی "تجارت نزدیک" یا "موقعیت نزدیک" آن را در زمان "راست" ببندید.

مقررات CFD

یکی از ویژگی های مشخص CFD ها این است که آنها به خصوص در مقایسه با سهام ، اوراق قرضه و معاملات آینده بسیار تنظیم می شوند. نیازهای کم سرمایه و مقررات معدودی وجود دارد که در یک حساب کارگزاری به میزان پول نقد نیاز دارید.

گفته می شود ، آیین نامه های اخیر که توسط اداره رفتار مالی انگلیس (FCA) آورده شده است ، هدف از آن خطر ابتلا به این محصولات است. به عنوان مثال ، اگر وجوهی که یک معامله گر در حساب خود داشته باشد کمتر از 50 ٪ از حاشیه مورد نیاز برای موقعیت CFD باز است ، اکنون شرکت ها ملزم به بستن آن حساب هستند. همچنین محدودیت هایی در اهرم وجود دارد که باید بین 30: 1 و 2: 1 باشد.

اگر در انگلستان مستقر هستید ، همیشه یک کارگزار CFD تنظیم شده با FCA را انتخاب کنید. با توجه به ماهیت عمدتاً کنترل نشده CFD ها در سراسر جهان ، آنها در حال حاضر در ایالات متحده ممنوع است. این بدان معنی است که معامله گران آمریکایی در حال حاضر نمی توانند CFD ها را به هیچ وجه تجارت کنند.

سؤالات متداول CFD

بهترین سیستم عامل های معاملاتی CFD چیست؟

همیشه از یک بستر معاملاتی معتبر و دارای رتبه CFD استفاده کنید. در حال حاضر برخی از بهترین سیستم عامل های معاملاتی CFD در بازار عبارتند از:

• سیستم عامل های Infinox Metatrader 4 (MT4) و Metatrader 5 (MT5)
• بستر معاملاتی Etoro CFD
• کارگزاران تعاملی
• IG
• xtb

چه هزینه هایی را می توانم انتظار داشته باشم که به یک پلت فرم کارگزاری بپردازم؟

بیشتر سیستم عامل های کارگزاری CFD هزینه های کمیسیون را در معاملات اجرا شده پرداخت می کنند. اینها می توانند به طور قابل توجهی متفاوت باشند ، بنابراین همیشه سکوی خود را عاقلانه انتخاب کنید. علاوه بر این ، اگر بیش از یک روز موقعیت خود را نگه دارید ، بیشتر سیستم عامل ها هزینه یک شبه را پرداخت می کنند. فراتر از این ، ممکن است هزینه های مدیر و سپرده وجود داشته باشد ، بنابراین همیشه چاپ کوچک را بخوانید.

چگونه می دانم CFD به چه جهتی منتقل می شود؟

به عبارت ساده ، پیش بینی آینده غیرممکن است. قبل از باز کردن موقعیت ، همیشه تحقیقات کاملی در مورد بازارها و دارایی هایی که مورد علاقه شما هستند انجام دهید. منابع رایگان مانند بلومبرگ ، The Financial Times و Wall Street Journal می توانند به شما در درک بهتر تحولات فعلی در بازارها کمک کنند.

چگونه می توانم هنگام تجارت CFD ریسک را کاهش دهم؟

همانطور که تأکید کرده ایم ، تجارت CFD با ریسک قابل توجهی همراه است. به همین دلیل انجام هر کاری که می توانید برای کاهش خطر گفته شده مهم است. روشهای ساده برای انجام این کار عبارتند از:

• همیشه برای محدود کردن ضررهای احتمالی خود ، ضرر توقف را به حساب خود اضافه کنید.
• همیشه از یک بستر کارگزاری تنظیم شده و قابل اعتماد FCA مانند Infinox استفاده کنید.
• اهرم را با مسئولیت پذیری مدیریت کنید و با آن به آسانی و با پول نامحدود رفتار نکنید.
• برای بازارهای با کیفیت بالا انتخاب کنید تا با CFD هایی که تغییر آن غیرممکن است ، درگیر شوید.

تجارت CFD می تواند یک تجربه هیجان انگیز باشد که می تواند یک دوره تصادف را در بازارهای مالی فراهم کند. این یک نوع معاملات سریع با یک منحنی یادگیری بسیار شیب دار است. اگر این کار شما باشد ، سود می تواند قابل توجه باشد. با این حال ، لازم است خطرات تجارت CFD را در نظر داشته باشید و با مسئولیت پذیری شرکت کنید.

این مطالب فقط برای اهداف اطلاعاتی عمومی است و به عنوان (و نباید در نظر گرفته شود) مالی ، سرمایه گذاری یا توصیه های دیگری که باید در آن قرار گیرد. Infinox مجاز به ارائه مشاوره سرمایه گذاری نیست. هیچ عقیده ای در این مطالب ارائه شده توصیه ای از Infinox یا نویسنده مبنی بر اینکه هرگونه سرمایه گذاری خاص ، امنیت ، معامله یا استراتژی سرمایه گذاری برای هر شخص خاصی مناسب است.