نحوه محاسبه نوسانات سهام

پتانسیل سهام برای افزایش ارزش مثبت یا منفی را بدانید.

نوسانات برای بسیاری از سرمایه گذاران مشکل ساز است. نوسانات در قیمت سهام, ارزش نمونه کارها خود را, و یا ارزش شاخص می تواند باعث شود شما را به تصمیم گیری های سرمایه گذاری عاطفی رانده. با دانستن چگونگی محاسبه نوسانات می توانید درک بهتری از انتظارات پیش رو داشته باشید.

نحوه محاسبه نوسانات

به منظور تجزیه و تحلیل نوسانات, شما نیاز به ایجاد یک مجموعه داده است که ردیابی قیمت یا ارزش تغییرات سهام, نمونه کارها خود را, و یا یک شاخص در یک بازه منظم (مانند روزانه). اگر قیمت بسته شدن روزانه سهام یا شاخص را می دانید, در یک بازه زمانی طولانی, سپس می توانید به صورت درصدی مبلغی را که قیمت سهام یا ارزش شاخص روز به روز تغییر می کند محاسبه کنید.

سرمایه گذاران از این داده ها برای محاسبه قیمت سهام یا انحراف معیار شاخص استفاده می کنند که به عنوان یک معیار پروکسی برای نوسانات استفاده می شود. بهترین راه برای محاسبه انحراف استاندارد این است که استفاده از یک برنامه صفحه گسترده مانند مایکروسافت اکسل, بنابراین نگه داشتن خواندن برای یک مثال کامل از محاسبه قیمت و یا ارزش نوسانات با استفاده از اکسل.

محاسبه نوسانات با استفاده از مایکروسافت اکسل

در حالی که استفاده از یک مجموعه داده بزرگ برای دستیابی به دقت از طریق اهمیت اماری ضروری است, در اینجا ما فقط با کار خواهیم کرد 10 روز مقادیر بسته شدن برای اس اند پی 500 (اسنپیندکس: ^جی پی سی).

با استفاده از داده ها در ستون ج, محاسبه تغییر بین روز در ارزش شاخص. شروع با سلول د4, فرمول است که به سادگی ارزش بسته شدن روز جاری تقسیم بر مقدار بسته شدن روز قبل منهای 1, یا (ج4/ج3) - 1.

• نکته حرفه ای: به سادگی این فرمول را به انتهای مجموعه داده در ردیف 12 بکشید تا همه مقادیر در ستون د جمع شوند.

انحراف استاندارد روزانه — نوسانات روزانه — نمونه را با استفاده از استدف پیدا کنید.تابع بازدید کنندگان. نوع "=استدف.س (د4: د12) " در سلول د13 برای یافتن نوسانات روزانه اس اند پ 500 در داده های نمونه.

انحراف استاندارد سالانه — نوسانات سالانه — اس اند پ 500 را با ضرب نوسانات روزانه در ریشه مربع تعداد روزهای معاملاتی در سال که 252 است پیدا کنید. در سلول د14 "=مربع(252)*د13 " را تایپ کنید تا مشخص شود که نوسانات سالانه شاخص 11.72 درصد است.

همچنین می توانید نوسانات هفتگی را با ضرب نوسانات روزانه در ریشه مربع تعداد روزهای معاملاتی در هفته که 5 است محاسبه کنید. استفاده از فرمول "=مربع(5)*د13" نشان می دهد که نوسانات هفتگی 1.65 درصد است.

محاسبه نوسانات نمونه کارها

شما ممکن است علاقه مند به یادگیری چگونه برای محاسبه نوسانات نمونه کارها خود را با توجه به اینکه اکثر مردم فقط یک موقعیت سهام تک نگه ندارد. نوسانات پرتفوی معیاری برای اندازه گیری ریسک پرتفوی است که به معنای تمایل پرتفوی به انحراف از میانگین بازده است. به یاد داشته باشید که نمونه کارها از موقعیت های فردی تشکیل شده است که هرکدام اقدامات نوسانات خاص خود را دارند. این تغییرات فردی, هنگامی که در ترکیب, ایجاد یک اندازه گیری واحد از نوسانات نمونه کارها.

برای محاسبه نوسانات یک سبد سهام دو سهام به موارد زیر نیاز دارید:

• وزن سهام 1 در نمونه کارها
• وزن سهام 2 در نمونه کارها
• انحراف استاندارد (نوسانات) سهام 1
• انحراف معیار سهام 2
• کوواریانس یا حرکت رابطه ای بین قیمت سهام 1 و سهام 2

برای محاسبه نوسانات پرتفوی, منطق اساسی معادله پیچیده است, اما فرمول طول می کشد به حساب وزن هر یک از سهام در نمونه کارها, انحراف استاندارد سهام, و همه از کوواریانس خود. در حالی که اضافه کردن دارایی های اضافی به نمونه کارها خود را می سازد محاسبه نوسانات خود را به طور فزاینده پیچیده, بیش از حد در مورد تسلط بر فرمول نگران نباشید و فقط حفظ یک درک خوب از مفهوم نوسانات گسترده تر.

مباحث مربوط به سرمایه گذاری

بهره مرکب است?

هدف از سرمایه گذاری این است که پول خود را رشد دهید. این نوع علاقه یک ابزار کلیدی است.

نحوه سرمایه گذاری در اوراق قرضه: راهنمای مبتدی برای خرید اوراق قرضه

اوراق قرضه اغلب در نظر گرفته" امن " سرمایه گذاری, اما برای شما مناسب هستند?

نحوه تحقیق در مورد سهام

تحقیقات خوب می تواند به سرمایه گذاران کمک کند تا بهترین شرکت ها را برای سرمایه گذاری پیدا کنند.

به چه معنی است برای خرید شیب?

هنگامی که یک سهام یا شاخص سقوط می کند می تواند یک فرصت خرید با استفاده از این استراتژی باشد.

انحراف معیار چه چیزی به شما نمی گوید

بزرگترین نقص در استفاده از انحراف استاندارد برای محاسبه نوسانات این است که اندازه گیری انحراف استاندارد بر اساس این فرض است که بازده به طور معمول توزیع می شود. با توزیع نرمال, همچنین به عنوان یک منحنی زنگ شناخته شده, نتایج بیشتر خوشه در نزدیکی مرکز و نتایج کمتر به طور قابل توجهی بالاتر یا زیر متوسط.

در واقعیت, قیمت سهام و ارزش شاخص اغلب توزیع نامتقارن و می تواند غیر منتظره ای بالا و یا پایین برای مدت زمان طولانی باقی بماند. علاوه بر این نوسانات سهام یا شاخص در طول زمان تغییر می کند که فرض توزیع بدون تغییر بازده را به چالش می کشد.

در حالی که انجام محاسبات نوسانات تاریخی کمک می کند تا برای ساخت یک دیدگاه از نوسانات چقدر به انتظار رفتن به جلو, سرمایه گذاران تنها داده ها برای چه در حال حاضر رخ داده است. محاسبه داده های تاریخی هنوز هم می تواند مفید باشد زیرا این اطلاعات می تواند پیش بینی کند که قیمت اوراق بهادار چگونه حرکت خواهد کرد.

با نوسانات قیمت به طور معمول توزیع, قیمت سهام تمایل به ماندن در یک انحراف استاندارد — نوسانات ضمنی خود را — از قیمت فعلی سهام برای 68% از تغییرات قیمت. محاسبه نوسانات ضمنی نمونه کارها و ریسک نظارتی برای اطمینان از رفتار پرتفوی شما بدون توجه به شرایط بازار بسیار مهم است.

سام سونسون, بانک مرکزی اروپا, حسابدار هیچ موقعیتی در هر یک از سهام ذکر شده. احمق رنگارنگ هیچ موقعیتی در هیچ یک از سهام ذکر شده ندارد. احمق رنگارنگ سیاست افشاگری دارد.